Vermogensbeheerders rekenen voor het in beheer gegeven vermogen kosten en/of provisies. Dit bestaat vaak uit een vast percentage van de inleg, en een performance-fee. Daarnaast krijgt de vermogensbeheerder of bank (een deel van) de provisiekosten.
De provisiekosten zijn een beïnvloedbaar inkomen van uw vermogensbeheerder of bank. Dit kan reden zijn om uitgebreid te muteren binnen uw portefeuille.
De kick-back
De vermogensbeheerder krijgt een zgn. " kick-back" van de door u betaalde transactiekosten. Vaak bedraagt dit zo'n 50%. Dus bij elke transactie, gaat de helft van de betaalde aan- of verkoopprovisie terug naar de vermogensbeheerder. Kick-back kan zo gebruikt worden door vermogensbeheerders om door mutaties provisiekosten naar hun kas te sluizen.
Churnen/Churning
Nogmaals: In kick-back schuilt het gevaar dat een vermogensbeheerder veel meer transacties voor u doet dan wenselijk is. Dit wordt "churnen" of "churning" genoemd.
Aangezien dit illegaal is, kan bij het vermoeden hiervan naar de klachtencommissie gegaan worden. Een toewijzing van uw claim ligt dan voor de hand.
Vermoedt u churning? Neem dan contact met ons op. Wij kunnen de beste oplossing voor u bepalen om de schade te beperken en bemiddelen bij een eventuele claim.
Profielaanpassing
Vanwege deze kick-back kan het ook zijn dat een beheerder u heeft weten te overtuigen van een meer offensief profiel. Immers aandelen en opties kennen een hogere omzetsnelheid dan obligaties of deposito's.
Wilt u uw profiel controleren? Dat kan via een simpele vragenlijst op onze site. Tevens hebben wij een aantal modelportefeuilles, waarin gebruik gemaakt is van Core Satellite beleggen.
Overactief beleggen
Bij beleggingsadvisering is er meestal geen sprake van een vaste fee. Een zeer aktieve adviseur is niet altijd de beste.
Ook hij of zij wil immers effectenprovisie genereren. Zijn of haar bonus kan ervan afhankelijk zijn.
Indien u merkt dat uw aandelenportefeuille erg fluctueert, kan er sprake zijn van kick-back gericht beleggen van uw vermogensbeheerder of adviseur.
Omdat u hierdoor hoog in de kosten gedreven wordt, kan een lager rendement ook een indicatie zijn.
Voelt u zich onzeker of gepushed tot handelen. Neem contact met ons op!!
Nu resten alleen nog de twee laatste kosten:
Vast percentage van de inleg
Vermogensbeheerders rekenen vaak een vast percentage per jaar van de inleg als vaste kosten. Dit kan bijvoorbeeld 1% over de inleg per jaar zijn.
Dit is een risicoloze kostenpost voor u en is afhankelijk van de door u gekozen vermogensbeheerder.
Performance-fee
Verder zijn er vermogensbeheerders welke een zogenaamde performance-fee in rekening brengen, een percentage over de (papieren) winst; meestal zo'n 10 a 15%. Afrekening hiervan ziet Lohman Consultants vaak per kwartaal plaatsvinden. Een performance-fee kan uw vermogensbeheerder aanzetten tot speculatiever en aktiever (kick-back) beleggen dan goed voor u is. Winst bij aandelenbeleggingen is echter onzeker.
